（原标题：中关村银行逆向联手贷款中介，线上表单贷款背后的创新与风险）
文|文心
近日，北京中关村银行在短视频平台上推广的“惠E贷”广告引人注目，据该条广告介绍，惠E贷申请条件包括公积金个人月缴纳500元以上以及公积金连续缴纳满6个月以上。该产品最高额度20万元，最长可分60期，年化利率（单利）3.95%-24%。
点击广告链接，用户进入一个简洁的表单页面，需要提交姓名、手机号和城市等基本信息。但页面下方的小字揭示了合作关系——广告推广由北京都有科技有限公司提供运营支持。更深入的《用户服务协议》中，中关村银行明确披露了与两家机构的合作，除都有科技外，还有一家名为安心相助金融服务外包（北京）有限公司的贷款中介。
近期金融行业出现了一个明显趋势，各地多家银行纷纷发布声明，撇清与贷款中介的合作关系。这种行业背景下，中关村银行公开与贷款中介合作推广贷款产品，显得格外突出。
1.贷款中介的台前幕后
在用户服务协议中披露的两家合作机构各具特色。都有科技成立于2019年，公开信息显示其管理团队来自行业头部机构，历史助力金融机构管理资产规模超百亿元。其经营范围明确包括“接受金融机构委托从事金融外包服务”等内容。
另一家安心金服则成立于2016年，法人代表为姜延峰。该公司通过线上线下结合方式，为客户提供一站式银行贷款方案定制服务，涵盖个人信贷、企业贷、房抵、车抵等多种贷款类型。在业内，安心金服是不折不扣的贷款中介机构。
WEMONEY研究室以客户身份联系中关村银行客服咨询“惠E贷”申请流程时,银行的官方客服告知以第三方的链接申请流程为准。
贷款中介行业长期存在诸多问题：准入门槛低、监管规则不完善、信息不对称严重。这些隐患可能给合作银行带来声誉风险。作为持牌银行机构，中关村银行需要对合作机构加强管理，把控合作风险。
最令人担忧的是，合作中介可能出现虚假宣传、高额收费、诱骗贷款等手段，侵害消费者权益。一旦发生此类事件，即使银行在协议中明确披露了合作关系，也难逃消费者对银行主体的追责。
中关村银行对这种合作模式的依赖程度可见一斑。
作为一家没有线下营业网点的民营银行，中关村银行选择了一条差异化的市场路径。这种合作模式对银行具有双重价值。一方面可以利用贷款中介的资源优势，扩大客户群体，增加业务量；另一方面能够降低运营成本，将更多资源集中到核心业务环节。
中关村银行并非首次尝试创新营销方式。2022年，该行曾与中关村科金合作，通过私域流量运营实现惊人业绩增长，单月贷款业务申请用户数增长30倍，贷款审批通过用户数增长14倍。
2.内部业绩持续动荡
成立2017年6月的北京中关村银行，同样秉承了“中关村”这一品牌的精髓，其核心业务紧密围绕科技创新展开，致力于服务那些充满活力与创新精神的创业者与小微企业，并将自身定位为助力“创新创业者的专属银行”。
然而，一路走来，中关村银行并非顺风顺水，可谓在跌宕中前行，内部业绩持续动荡，叠加外部股东股权治理现实困境，这些都是摆在中关村银行面前的待闯关难题。
该行2024年的成绩单显示：全年营收18.18亿元，同比下降1.36%；净利润2.75亿元，同比下滑11.29%。尽管贷款规模同比增长15.35%至439.31亿元，但存款规模却微降0.48%，不良贷款率仍维持在1.56%的高位。更扎眼的是，其资产利润率仅0.37%，远低于行业平均水平，科技银行的“赚钱能力”遭遇质疑。
从数据来看，中关村银行的贷款增长主要依赖与助贷平台的合作，这种“流量换规模”的模式虽然在短期内提升了贷款规模，但也埋下了隐患。
比业绩下滑更棘手的是股权动荡。中关村银行的股东数知科技持有的1.81%股权历经三次流拍，变卖价从1.02亿元腰斩至5755万元仍无人问津。背后是近半数股东深陷困境：东方园林被列为失信被执行人88次，数知科技深陷司法纠纷，碧水源、光线传媒等股东自身业绩承压。股东“自身难保”导致两大问题：一是资本补充受阻，股权冻结让银行难以引入新投资者，2024年资本充足率降至11.74%，低于民营银行平均水平。数据显示，截至2024年末年，民营银行的资本充足率均值为12.24%；二是战略协同落空，如用友网络的数字化资源、碧水源的绿色金融场景未能有效转化，反而成为“负资产”。
中关村银行曾立志成为“创新创业者的银行”，并推出了“认股权贷款”等创新产品，也服务过微至航空等科技企业。然而，现实却相当残酷。其盈利模式高度依赖存贷利差，2024年利息净收入占比超90%，投贷联动等科技金融特色业务未能形成规模效应；在场景开拓方面，与股东资源协同不足，绿色金融、文创金融等细分赛道也未见突破性进展；与此同时，同业竞争挤压加剧，苏商银行、众邦银行等民营同行净利润增速超过10%，而中关村银行却陷入负增长，在已披露业绩的民营银行中净利润排名末尾。
贷款中介合作模式如同硬币的两面，一面是获客效率的提升，另一面是监管与声誉的挑战。当其他银行纷纷与中介划清界限时，中关村银行的逆向选择将接受市场检验。
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